光伏投资热潮汹涌：奔向一体化“卷”出性价比

日前，国务院办公厅转发国家发改委，国家能源局印发的《新时代推动新能源高质量发展实施方案》，涉及创新新能源开发利用模式，保障产业链供应链安全，完善支持新能源发展的金融政策等措施， 瞄准2030年中国风电，太阳能发电总装机容量达到12亿千瓦以上的目标。

这是一个令人鼓舞的计划！在制定这一政策的过程中，我有幸参与了三次评估论证工作总的来说，新政策给新能源发展留下了很大的空间未来，景区资源的开发建设和运营，以及资金，财税等方面的政策支持，都可以顺利突破这是一项革命性的，影响深远的政策风电产业链龙头企业杨明智能董事长张传伟5月30日晚对《上海证券报》表示

确实需要通过政策支持新能源的发展最近几年来，以光伏为代表的新能源产业快速增长，装机规模全球第一，基本进入低价无补贴的发展新阶段作为我国建设清洁低碳，安全高效能源体系的重要组成部分，光伏产业在阳光下诞生的同时，也在积极探索自身的健康有序发展

如果说滚滚而来是光伏行业的大势所趋，那么不进则退就是企业在洪流中的真实写照。

企业积极筑高墙，二三线厂商在等待一个弯道超车的机会，跨界者有意分一杯羹——据不完全统计，2022年一季度，光伏产业链中硅材料，硅片，电池，组件四个制造环节的计划扩张规模分别达到62万吨，72.5GW，66.8GW，68.5GW，各环节均呈现快速扩张态势。

汹涌澎湃的背后，不是没有方向的洪水灌溉数百亿投资规模，构建行业巨头的整合版图，双碳背景下的行业前景，引来了飞仙出天的竞争不断变化的技术路线，指向了行业格局的变化方向

整合:上游和下游抢滩

垂直整合几乎成了当前光伏链上每个企业的心头之欲以硅为王的定位，让逆流而上成为整个光伏行业的趋势

以硅链为例，可谓新旧势力汇聚，群星璀璨第一年，硅业巨头大全能源抛出100亿定增，追加多晶硅项目建成后，公司将分别在新疆石河子运营10.5万吨多晶硅产能，在内蒙古包头运营10万吨多晶硅产能，进一步深挖护城河

圈内企业加紧构筑高壁垒，圈外企业忙着攻城略地更多处于产业链中下游的企业，出于提高供应链稳定性的考虑，将触角伸向了上游的多晶硅材料端

比如单晶硅业务如火如荼的CNC，今年2月宣布拟投资118亿元建设年产15万吨高纯工业硅和10万吨高纯晶体硅的生产项目，以保证自身原料供应。

去年业绩很受伤的中来股份也表示，将把原材料捏在自己手里，欲投资140亿元在山西太原建设年产20万吨工业硅和10万吨高纯多晶硅项目。

就连一直坚持产业合作的中环股份，最近也走出了垂直整合的探索步伐日前，公司与TCL宣布在内蒙古投资206亿元，建设项目包括12万吨高纯多晶硅和一个国家硅材料研发中心对此，有行业研究人士笑称:如今的光伏行业，谁都逃不过拉长产业链

另一方面，硅片端部的膨胀动量不会太大据不完全统计，今年一季度，拉晶，切片，硅片的扩产规模已超过去年总投资的70%

硅片产能的竞争主要由老兵隆基绿能和晶科能源开始3月13日晚间，隆基绿色能源出大招，拟投资年产20GW单晶硅棒及芯片，预计投资76亿元仅一周后，晶科能源宣布拟投资100亿元在西宁规划建设30GW单晶棒光伏产业项目，提升垂直整合能力

另一条路，光伏新动力梁爽节能已经开始推进包头单晶硅二期项目，希望借助大尺寸硅片取得突破虽然入行时间不长，但订单高2021年以来，公司硅片，硅棒签约金额达779亿元

相对于上游的疯狂，电池和组件环节相对淡定，行业龙头企业平衡产业链缺口。

卡位:外人进来。

截至今年一季度末，已有约16家新企业公布了新建和规划的多晶硅项目，规划产能有望超过170万吨/年。

看似滚滚而来却风起云涌的光伏产业，也席卷了更多产业资本的涌入。

75亿元打多晶硅，双硅龙头和盛硅业的霸气出击源于一个光伏梦受益于下游需求端的强劲反弹，公司拟在扩大主营产品工业硅和有机硅产能的基础上，新建20万吨高纯多晶硅产能，扩大产业版图

今年2月，总投资228亿元的吉利科技硅谷项目在湖北襄阳开工目前，一期工程2000吨多晶硅已顺利投产建成后，吉利硅谷将具备6N太阳能级多晶硅加工制造能力，生产规模为每年5万吨，产值约100亿元

宝丰集团的胃口更大，从硅材料到电站全覆盖，剑指整个光伏产业链日前，宝丰与酒泉市签署合作协议，拟建设35万吨/年工业硅，30万吨/年多晶硅，50吉瓦晶体芯片，30吉瓦电池组件生产装置，以及配套的15吉瓦光伏，风力发电站

跨界也是清电能源该公司今年3月宣布，正在新疆哈密建设一个光伏硅基示范工业园总体计划是每年生产40万吨工业硅，20万吨多晶硅和60GW单晶硅预计建设将在五年内分三期完成

同样在3月，宁夏水晶新能源材料项目开工，这是一个上下游一体化循环经济的全产业链项目，包括新型光伏材料，新能源和互补农光，由硅业巨头东方希望建设，总投资1500亿元一期计划建设年产12.5万吨多晶硅，14.5万吨工业硅，10GW单晶，10GW芯片，10GW电池，25GW组件等项目

简单统计，仅上述五家外部龙头就抛出了近百万吨的多晶硅投资建设计划，其进攻光伏制造链的野心一览无余。

据硅业分公司统计，截至今年一季度末，已有约16家新企业公布了新建和规划的多晶硅项目，规划产能有望超过170万吨/年。

改变:划算的方式

更激烈的技术路径厮杀发生在电池环节与上一个周期相比，N型电池的技术路线更加多样化，主要包括拓普康，HJT和IBC

以单位电力成本为第一原则的光伏行业，也以降本增效的思路贯穿整个产业链。

作为押宝颗粒硅技术的一线多晶硅供应商，GCL科技早在2020年底就实现了颗粒硅的量产截至2021年底，公司拥有7.5万吨硅材料的生产能力，其中包括3万吨颗粒硅根据另一项计划，该公司未来有望生产50万吨粒状硅

根据消息显示，颗粒硅是多晶硅的形态之一，采用的生产工艺是硅烷流化床法目前行业内比较主流的产品形态是西门子法三氯氢硅制造的棒状硅与后者相比，硅烷法具有能耗低，资本密集度低，生产流程短，成本下降空间大等优点但同时也存在对设备和生产安全要求高，硅粉单耗高，辅助材料成本高等问题

从实际发展来看，日益成熟的技术已经作为一个完整的订单落地在手自2021年2月以来，GCL科技已陆续获得隆基，中环，金高，上机数控，梁爽节能等企业数百亿元的长期硅料采购订单，其预定数量超过70万吨

面对新进入者，GCL中央科学技术研究院执行院长姜立民曾回应:我们现在要做的是守住专利和人才，延缓颗粒硅技术扩散的进程，同时不断创新，保持颗粒硅技术的领先地位。

更激烈的技术路径厮杀发生在电池环节2022年被视为中国N型光伏电池技术量产元年与上一个周期相比，N型电池的技术路线更加多样化，主要包括拓普康，HJT和IBC

在这场以电池为核心的技术竞争中，垂直整合的企业正在冲在最前面京能源于今年年初抢先启动的N型量产项目——安徽一期8GW N型拓普康电池产能天合光能近期也召开了宿迁8GW托普康电池项目启动会，计划今年下半年投产

此外，由市场需求决定发展节奏的专业化电池企业也在加速新技术的布局通威股份宣布，继去年投产1GW HJT中试线，1GW拓普康中试线后，今年将投资120亿元建设32GW高效晶体硅电池项目公司表示，未来将适时将新的电池技术引入量产，进一步推动大尺寸，薄片化的发展趋势

基于IBC技术，爱旭一直致力于研发N型ABC电池据董事长陈刚介绍，N型电池规划产能52GW，其中珠海基地6.5GW量产项目正在有序推进，预计今年三季度建成投产

带动了科技企业的前期布局，也影响了行业的整体变革对此，有券商研报判断，具有先发优势的企业有望获得超额利润，格局进一步集中降成本的钥匙仍将掌握在资金实力更突出，运营经验更成熟的头部企业手中

综上所述，通读新发布的《推进新时代新能源高质量发展实施方案》，业内人士不禁会心一笑——扩产有理！

郑重声明：此文内容为本网站转载企业宣传资讯，目的在于传播更多信息，与本站立场无关。仅供读者参考，并请自行核实相关内容。